毛同学

流动性溢价理论中,下斜、下降幅度大于无偏理论怎么解释?

第三章,相关理论中,流动性溢价理论中,下斜,下降幅度大于无偏理论怎么解释?

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来自 毛同学 的提问 2020-02-15 17:29:05 阅读961

毛毛同学,你好,关于流动性溢价理论中,下斜、下降幅度大于无偏理论怎么解释? 我的回答如下

可爱的注会宝宝,你好~

流动性溢价理论下,长期利率=短期利率+流动性溢价补偿~

无偏预期理论下,长期利率=短期利率的函数~

现在出现下斜的趋势,流动性溢价理论有一段属于自己的流动性补偿,所以他的短期利率的下斜程度要足够大(至少大于流动性溢价)。举例,你下降(-10%),流动性的补偿是15%,综合起来你曲线就被拉升了~

而在无偏预期理论下,由于没有流动性溢价的补偿,他的下降可以小一点~

希望老师的解答能帮助你理解!务必注意防护,少出门、多学习哦~我们共克时艰,加油!

以上是关于会计,流动性溢价理论相关问题的解答,希望对你有所帮助,如有其它疑问想快速被解答可在线咨询或添加老师微信。

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