本题为什么到期日净收入为3净损益为-2还要执行期权呢？

爱思考的注会同学你好期权成本可以理解持有方为取得这项权利付出的对价，假设A花了5元购入一项期权，到了行权日，行使权利可以赚3元，考虑到5元的期权成本，总共是亏了2元；如果不行使权利，则损失了5元的期权费。希望老师以上的解释能帮到你，继续加油~祝同学逢考必过呀！

员工行权是不是会稀释原有股东的股票价值呀？

勤奋的同学，你好~1，如果是新发的股票的话，是会稀释原股东的股票价值的。2，企业认可的是授予日权益工具的公允价值，也就是授予日股价和行权价之间的差异，后续变动企业不管的。不过一般行权价高的话，员工行权的可能性就比较低，反之比较高。希望老师的解答能帮助你理解！务必注意防护，少出门、多学习哦～我们共克时艰，加油！！！预祝同学和家人们都能健健康康！

期权合约的购买价格是不是可以看成象债券的票面价格？

亲爱的同学，你好：题目中一般说期权合约的购买价格（一般叫：期权价格、期权费用、期权成本），大多数说的是期权费或者是期权的购买价格~期权合约的购买价格一般只有最开始买进来那时候才有这个概念，到持有期间都说的是期权价格/价值~希望以上回复能帮助你理解，如有疑问，我们继续沟通，加油~

期权价值和期权成本有关系吗？

同学新年快乐，期权成本是指你购买这个期权所支付的金额，其实就是期权价格，而期权价值=内在价值+时间溢价~希望老师的解答能帮助你理解！务必注意防护，少出门、多学习哦～我们共克时艰，加油！！！

时间溢价中不是包含期权成本吗？这个区间为什么体现期权成本？

勤奋的注会宝宝，你好~期权到期日价值=执行净收入，相当于商品能卖多少钱（收入），到期日已经到期了，这时候没有时间溢价了（到期日前，才有时间溢价，夜长梦多）但是持有期权的损益还要考虑期权费（期权的成本）期权价值区间是因为三条曲线的关系，这个大概了解一下就行了老师这么解答，同学可以理解吗？

此题多头方期权执行净损益=到期日价值-期权成本，为何不是加期权成本？

亲爱的同学，你好：同学对答案哪里不理解？可以说说你的理解吗？

抛补看涨期权净收入可以理解成不扣除期权成本的到期现金流入吗？

勤奋的同学，你好！　你的理解是对的，净收入是不扣除成本的金额。抛补性看涨期权是指购入一份股票的同时，卖出一份该股票的看涨期权。当股价大于执行价的时候，对方会选择行权，对卖出方来说则有损失金额=X-ST,此时的净收入=X-ST+ST=X，即净收入为执行价格。【提示】注意要同时考虑期权和股票的净收入哦~如有疑问，欢迎提问，继续加油哈~节日快乐哈~~

还是执行价格，这个是期权成本嘛？

同学你好！这个C0就是买期权的初始费用~是购买期权的成本~

套期保值原理中期权成本的计算方法怎么理解？

同学，您好：你构建的复制模型是不是HS0-PV（B），pv（B）表示的是在当前时点的借款数。到期日假如半年后股价上行时，这个模型的价值=HSu-B，这里的B是半年后的借款值。下行时，模型价值=HSd-B我们让HSu-B=Cu，HSd-B=Cd。然后解出H和B，来算出HS0-PV（B）=C0，算出零时点的期权价值。

看涨期权不是说到期日的执行价格大于市价就是盈利吗？

同学，你好！那个价格不是内在价值。还有就是理解错了看涨期权=St-XX越高，期权月不值钱，你理解反了祝学习愉快！