凯同学

什么情况下不用减去无风险利率?

rs=无风险利率+β*(平均风险股票报酬率-无风险利率),什么情况下不用减去无风险利率

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来自 凯同学 的提问 2021-06-21 20:17:19 阅读1196

凯同学:

准注会宝宝你好,针对于你的疑问

只要是使用资本资产定价模型都需要减去无风险利率哦,因为Rm-Rf体现的是溢价哈

如果同学还有什么疑问点,欢迎和老师再一起探讨哦 

加油,今年必过!

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其他回答
神同学
老师我实在是不明白,在资本资产定价模型中为什么有的情况需要减去无风险利率,有的情况又不需要减去无风险利率,可以帮我总结一下吗
董老师
同学,你后期做题的时候关注下,一般说***溢价的,就是不用减的,可以简单这样记住,溢价么,就是多了的,要减去,所以**溢价就是已经减过无风险利率了。
神同学
董老师
老师这里出现了星星号码你可以帮我打拼音一下吗,麻烦您了
神同学
对不起老师我实在太笨了,我终于理解了星星的精华了,谢谢我没有问题了
董老师
哦,好的,我没看见这里是**,以后会注意的。
神同学
无风险利率用什么呢? capm模型里的无风险利率用什么
沈老师
短期国库券的利率 一般来说都是短期无风险资产的利率,所以常用短期国库券,或者央票的利率
♥同学
资金时间价值为什么用无风险与通货膨胀情况下的社会平均利润率
张老师
用无风险情况下的是因为有风险的收益率无法计算,比如今年股市好,有人投资赚了3倍5倍甚至10倍20倍,但这是有风险的,还有人赔呢,所以用无风险的,在我国可以是一年期的存款利率。无通货膨胀,是不考虑通货膨胀不是不存在,这样资金时间价值才有一个可行的折现率。若考虑风险和通货膨胀就找一到一个合适的利率了。
cpa
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