这道计算题算出贝塔值了再怎么求得必要报酬率？-高顿问答

卢同学

这道计算题算出贝塔值了再怎么求得必要报酬率？

老师18题算出贝塔值了再怎么求得必要报酬率，必要报酬率是贝塔＝1得时候吗

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来自卢同学的提问 2020-05-09 22:59:00 阅读621

周老师 高顿研究院副院长

2020-05-09 22:59:00

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卢林同学，你好，关于这道计算题算出贝塔值了再怎么求得必要报酬率？我的回答如下

亲爱的同学，你好~

求出β值之后我们直接用资产资产定价模型求必要报酬率=无风险利率+β*（市场平均报酬率-无风险利率）。
希望以上解答能够帮助到你，继续加油哦~早日通过考试！

以上是关于计算,计算题相关问题的解答，希望对你有所帮助，如有其它疑问想快速被解答可在线咨询或添加老师微信。
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其他回答

S同学

贝塔值（权益）=1.24 以前算资本定价模型，只知道等于无风险报酬率+贝塔X风险收益率，而这里的贝塔没那么祥细是贝塔（权益）？？

封老师

计算β权益系数的公式有很多种，CAPM模型中β是β权益，项目的卸杠杆是把β权益变为β资产，加杠杆是把β资产变为β权益

陈同学

一道计算股票价值的题目贝塔系数

李老师

哦，原来是这个意思。你说的平均风险收益率就是风险溢酬，也就是已经把rm+rf的和算好了，我还以为只是市场的风险收益率rm。所以才有原先的算法，不过和答案里的方法都是一样的。

注意！你计算的是必要收益率，而不是预期收益率！
不过公式是对的。
必要收益率 k=无风险收益率+beta 风险溢价。
其中风险溢价（也就是你写的那个“平均风险收益率”）=市场风险收益率+无风险收益率。

你还是系统的学习下吧，这些其实都是corporate finance里面的最基本的内容。

T同学

关于计算贝塔值

冯老师

一位共同基金经理有一个20000k的投资组合，贝塔=1.5。假设无风险报酬率为4.5%，市场风险溢价为5.5%。（到这里你就可以计算他的期望报酬率=4.5%+1.55.5%=12.75%），现在他想要马上要接受5000k的投入，她想要将这笔新增的基金投入到不同的股票当中。投资完成后，她希望组合期望报酬率达到13%，那么新加入到投资组合中的基金的贝塔应该是多少捏？方法是多种多样的，首先可以求期望报酬值the fund`s expected return=13%（20000+5000）=3250新增投入的期望报酬the expected return of additional investments=3250-2000012.75%=700(所以有等式5000[4.5%+β5.5%]=700粗线部分为新增投资的期望报酬率)新加入到投资组合中的基金的贝塔the average beta of the new stocks added to the portfolio=(700/5000-4.5%)/5.5%=1.73 如要采纳，请尽量好评。