CFP考试大纲考点解读：同业拆借和不良资产

　　CFP考试大纲考点解读：同业拆借和不良资产
　　同业拆借是银行的一项传统业务。它是指商业银行及其他CFP金融机构之间的临时借款。在这种业务中，借人资金的银行主要是用以解决本身临时资金周转的需要，一般均为短期的，有的只有一天或一夜，所以也称为隔日或隔夜放款。

　　银行同业拆借要涉及到存款准备金、超额存款准备金等问题。按照法律规定，商业银行必须向中央银行交纳存款准备金并保持一定比例的库存现金准备，这些准备金不能用来放贷投资。但商业银行在中央银行准备金帐户上的存款若超过法定准备金，便形成了超额准备金，这些超额准备金又称中央银行基金，在美国称之为联邦基金。同业拆借一般是通过商业银行在中央银行的存款帐户上进行的，实际上就是超额准备金的调剂。同业拆借的利率一般按日计算，高于存款利率而低于短期贷款利率，受资金供求的调节。

　　在发达国家，同业拆借市场一般为无形市场，而我国1996年开通的全国同业拆借一级网络和各省市的CFP理财融资中心，均为有形市场。1998年2月，CFP理财融资中心退出拆借市场，1998年4月外资银行开始进人拆借市场，1998年6月各商业银行省级分行歼始成为拆借市场成员。但拆借依然维持在商业银行总行之间。

　　目前全国银行间拆借市场共有163个成员，其中全国性和区域性商业银行总行15家，城市商业银行75家，商业银行的省级分行56家，外资银行17家。我国的同业拆借市场由1-7天的头寸市场和期限在120天内的借贷市场组成，据1996年统计，期限在90天的拆借占全部交易量的50%以上;而发达国家的同业拆借多为期限在几天以内的头寸市场，如期限为1天的美国联邦资金市场的隔夜放款，要占到同业拆借总额的70%以上。

　　关于同业拆借的数额问题，商业银行要立足于自身的承受能力。拆出资金要以不影响存款的正常提取和转帐为限度，而拆人资金要视自身短期内的还债能力为限度。

　　不良资产指的是什么?

　　根据中国人民银行制定的《贷款风险分类指导原则》，从1998年起，我国银行开始实行新的贷款5级分类办法，即从贷款偿还的可能性出发，将贷款分为5个档次，并且以此来评估贷款质量，揭示贷款的真实价值。这个新的贷款分类方法为：

　　(1)正常贷款。借款人一直能正常还本付息，银行对借款人最终偿还贷款有充分的把握，各方面情况正常，不存在任何影响贷款本息及时全额偿还的因素，没有任何理由怀疑贷款会遭到损失。

　　(2)关注贷款。借款人偿还贷款本息没有问题，但潜在的问题如果发展下去将会影响贷款的偿还。

　　(3)次级贷款。是指缺陷已经很明显的贷款，借款人正常的经营收入已经不足以保证还款，需要通过出售、变卖资产或对外CFP理财融资，乃至执行抵押担保来还款。

　　(4)可疑贷款。是指肯定要发生一定损失的贷款。只是因为存在借款人重组、兼并、舍并、抵押物处理和诉讼未决等待定因素，损失金额还不能确定。

　　(5)损失贷款。这类贷款全部或大部分已经损失。

　　在上述5类贷款中，前两类属于正常或基本正常贷款，而后3类则已出现明显的问题，属于不良贷款。不良贷款，又称不良资产，在商业银行的经营中一直是个重要问题。近几年来，无论是从国外还是从国内来看，不良资产都成了关系银行体系稳定性的最为关键性的问题。

　　目前，我国国有商业银行的不良资产问题也同样成为国际社会的焦点，这一问题能否解决好，关系到我国CFP金融改革的进程以及我国经济和CFP金融健康发展的全局，具有重大的战略意义。为解决不良资产问题，1999年，我国先后成立了信达、华融、长城和东方四家CFP金CFP理财融资产管理公司，开始着手处理四大国有商业银行的不良资产问题。